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ITAVSSWE：海外基金投資者需要知道的重點(diǎn)
介紹
iShares MSCI Core ACWI ex US ETF (NYSEARCA: ITAV) 和 iShares MSCI EAFE ETF (NYSEARCA: EFA) 是海外基金投資者考慮的兩只流行的 ETF。本文將重點(diǎn)探討這些 ETF 的投資機(jī)會(huì)、風(fēng)險(xiǎn)和適合的投資者。
投資機(jī)會(huì)
iShares MSCI Core ACWI ex US ETF (ITAV)
* 提供對(duì)全球發(fā)達(dá)國(guó)家和新興市場(chǎng)股票的廣泛敞口，美國(guó)除外。
* 分布多元化，投資于大盤股、中盤股和小盤股。
* 根據(jù)市值加權(quán)，大型公司在投資組合中占主導(dǎo)地位。
iShares MSCI EAFE ETF (EFA)
* 跟蹤 MSCI EAFE 指數(shù)，其中包括歐洲、澳大利亞、遠(yuǎn)東和新興市場(chǎng)的發(fā)達(dá)國(guó)家市場(chǎng)股票。
* 重點(diǎn)關(guān)注大盤股和中盤股，代表性較強(qiáng)。
* 投資組合主要集中在歐洲，占超過(guò) 50%。
風(fēng)險(xiǎn)
iShares MSCI Core ACWI ex US ETF (ITAV)
* 新興市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)：ITAV 投資于新興市場(chǎng)，這些市場(chǎng)可能波動(dòng)更大、流動(dòng)性較差。
* 匯率風(fēng)險(xiǎn)：ITAV 以美元計(jì)價(jià)，匯率波動(dòng)可能影響其回報(bào)。
* 地緣政治風(fēng)險(xiǎn)：ITAV 投資的國(guó)家受地緣政治事件的影響。
iShares MSCI EAFE ETF (EFA)
* 歐洲集中風(fēng)險(xiǎn)：EFA 對(duì)歐洲市場(chǎng)的敞口很大，導(dǎo)致其容易受到歐洲經(jīng)濟(jì)事件的影響。
* 經(jīng)濟(jì)衰退風(fēng)險(xiǎn)：發(fā)達(dá)國(guó)家市場(chǎng)對(duì)經(jīng)濟(jì)衰退敏感，EFA 會(huì)受到影響。
* 政治不穩(wěn)定風(fēng)險(xiǎn)：EFA 投資的國(guó)家可能會(huì)面臨政治不穩(wěn)定，從而影響市場(chǎng)表現(xiàn)。
適合的投資者
iShares MSCI Core ACWI ex US ETF (ITAV)
* 尋求全球多元化股票敞口、對(duì)新興市場(chǎng)有興趣、愿意承受較高波動(dòng)性的投資者。
* 長(zhǎng)期投資者，能夠承受市場(chǎng)波動(dòng)。
iShares MSCI EAFE ETF (EFA)
* 尋求發(fā)達(dá)國(guó)際市場(chǎng)股票敞口、對(duì)歐洲有興趣、愿意承受中等波動(dòng)性的投資者。
* 長(zhǎng)期投資者，能夠承受市場(chǎng)波動(dòng)。
比較
| 特征 | ITAV | EFA |
|---|---|---|
| 地區(qū) | 全球（美國(guó)除外） | 發(fā)達(dá)國(guó)際市場(chǎng) |
| 市值 | 多元化 | 大盤股和中盤股 |
| 費(fèi)用率 | 0.39% | 0.31% |
| 歷史回報(bào)率（年化） | 10.51% | 10.06% |
結(jié)論
ITAV 和 EFA 都是海外基金投資者多元化股票投資組合的潛在選擇。ITAV 提供全球敞口和對(duì)新興市場(chǎng)的接觸，而 EFA 專注于發(fā)達(dá)國(guó)際市場(chǎng)。兩支 ETF 都具有相似的費(fèi)用率和歷史回報(bào)率。投資者應(yīng)根據(jù)自己的風(fēng)險(xiǎn)承受能力、投資目標(biāo)和時(shí)間范圍來(lái)選擇最適合自己的 ETF。
